분리된 수요와 유동성
USD와 USDT는 Bitfinex에서 별도 오더북을 가진 펀딩 통화입니다. 높은 금리는 현재 차입 수요와 공급을 반영할 뿐 해당 통화가 항상 우월하다는 뜻이 아닙니다.
USD vs USDT · 실시간 데이터와 백테스트
Bitfinex USD vs USDT 렌딩: 어느 펀딩 시장이 더 많이 지급할까?
USD와 USDT는 Bitfinex에서 별도 펀딩 오더북을 사용합니다. 금리, 차입 수요, 전략 결과가 달라질 수 있습니다. 이 페이지는 현재 FRR, 이동 평균, 동일한 1,095일 구간에서 재생한 모든 Stratum 전략으로 두 시장을 같은 기준에서 비교합니다.
영구적인 승자는 없습니다. 차입 수요에 따라 금리 선두가 바뀌며 입금 경로와 자산 위험도 다릅니다. 아래 데이터는 설명용이며 수익 예측이 아닙니다.
실시간 비교
현재 USD와 USDT 펀딩 금리
Bitfinex 공개 펀딩 통계의 세전 연환산 FRR입니다. 이동 평균은 Bitfinex 수수료와 복리 적용 전 시간별 관측치를 사용합니다.
| 지표 | USD | USDT |
|---|---|---|
| 현재 일일 금리 | 0.04% | 0.03% |
| 현재 연환산 APR | 13.59% | 10.92% |
| 24시간 평균 APR | 13.59% | 10.82% |
| 7일 평균 APR | 13.59% | 10.71% |
| 30일 평균 APR | 13.72% | 10.03% |
30일 APR 차이 USD가 3.68%p 높음 실시간 CSV 다운로드
최근 선두
완료된 UTC 날짜에는 어느 통화가 앞섰을까?
완료된 각 UTC 날짜의 FRR 기반 평균 APR을 계산한 뒤 USD와 USDT를 비교합니다. 진행 중인 오늘은 제외합니다.
29USD 선두 일수
1USDT 선두 일수
0동률 일수
30비교한 완료 일수
일별 비교는 API가 더 많은 시간별 관측치를 반환했다는 이유만으로 한 통화를 승자로 만들지 않습니다. 여전히 실제 체결이 아닌 표시 FRR을 측정합니다.
동일 조건 3년 재생
같은 전략과 구간, 다른 펀딩 오더북
각 행은 동일 전략을 1,095일 USD 이력과 같은 1,095일 USDT 구간(Bitfinex API에서는 UST)에서 비교합니다. 모델 APR은 Bitfinex의 표준 펀딩 수익 수수료 15%를 차감한 값입니다.
USD는 11개 전략 중 4개에서 더 높은 모델 APR을 기록했습니다. USDT는 11개 전략 중 7개에서 더 높은 모델 APR을 기록했습니다.
| 전략 | USD | USDT | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| APR | 주문 체결률 | 가동률 | APR | 주문 체결률 | 가동률 | |
| Adaptive Carry | 9.63% | 5.87% | 73.08% | 6.52% | 2.48% | 49.43% |
| Adaptive Ladder | 8.36% | 64.56% | 98.24% | 7.54% | 62.94% | 98.07% |
| Adaptive Spread | 4.08% | 71.98% | 98.08% | 4.25% | 68.68% | 97.84% |
| Carry Optimizer | 6.54% | 64.04% | 98.06% | 6.63% | 53.78% | 97.12% |
| FRR + Offset | 4.83% | 81.96% | 99.01% | 5.17% | 72.78% | 98.32% |
| Maturity Ladder | 7.21% | 48.25% | 95.71% | 7.06% | 46.44% | 94.99% |
| Rate Ladder | 7.77% | 61.12% | 98.36% | 7.91% | 54.80% | 97.99% |
| Rate Spread | 3.97% | 54.26% | 96.17% | 4.17% | 52.42% | 95.94% |
| Simple FRR | 4.83% | 81.96% | 99.01% | 5.17% | 72.78% | 98.32% |
| Spike Catcher | 6.03% | 17.58% | 63.98% | 6.26% | 11.50% | 53.80% |
| Yield Curve | 10.75% | 21.74% | 96.95% | 9.80% | 17.84% | 95.65% |
스냅샷 계산일 2026-06-09 · 1,095일 리플레이 윈도우
백테스트는 과거 금리에서 전량 체결되고 시장 영향과 대기열 경쟁이 없다고 가정합니다. 비교 도구로 사용해야 하며 수익 약속이 아닙니다.
전체 백테스트 데이터 열기선택 방법
금리는 결정의 일부일 뿐입니다
예상 금리 우위와 자산 취득 방식, 감수할 위험을 함께 비교하세요. 작은 APR 차이 때문에 전환하면 추가 수익보다 비용이 클 수 있습니다.
서로 다른 입금 경로
USD 펀딩은 법정화폐 USD 잔액에서 시작합니다. Bitfinex에 따르면 USD 은행 송금은 Full 인증이 필요하며 최소 금액과 수수료가 적용됩니다. USDT는 지원 토큰으로 입금할 수 있고 네트워크 및 출금 조건은 체인마다 다릅니다. 자금을 옮기기 전에 최신 수수료를 확인하세요.
서로 다른 자산 노출
두 잔액 모두 거래소에 있는 동안 Bitfinex 플랫폼 위험에 노출됩니다. USDT는 Tether 약관에 따라 발행되고 준비금으로 뒷받침되는 토큰이며 USD는 Bitfinex의 법정화폐 잔액입니다. 어느 쪽도 무위험이거나 Stratum이 예금을 보장하지 않습니다.
실용적인 결정 기준
이미 한 통화를 보유하고 있다면 다른 시장과 이동 금리를 비교한 뒤 환전·입금·출금 비용을 빼세요. 예상 우위가 잔액과 위험 선호에 충분히 크고 지속적일 때만 전환하세요.
방법론과 출처
모든 수치의 출처
실시간 측정은 fUSD와 fUST의 Bitfinex 공개 펀딩 통계를 사용합니다. 백테스트 행은 날짜가 명시된 Stratum 엔진 스냅샷에서 가져옵니다. 상품 구조와 자산 차이는 1차 문서에 연결됩니다.
USD와 USDT 렌딩 FAQ
Bitfinex 렌딩에는 USD와 USDT 중 무엇이 더 좋은가요?
항상 더 좋은 통화는 없습니다. 두 오더북의 수요가 독립적이므로 선두가 바뀝니다. 현재 및 이동 금리를 비교한 후 입금·환전 비용과 서로 다른 자산 위험을 반영하세요.
Bitfinex USD와 USDT 펀딩 금리는 같은가요?
아닙니다. USD와 USDT는 별도 오더북을 가진 펀딩 통화입니다. FRR이 비슷할 수 있지만 각 시장 활동으로 계산되므로 차이가 날 수 있습니다.
더 높은 렌딩 금리를 위해 USD를 USDT로 바꿔야 하나요?
예상 금리 우위와 환전·입금·출금 비용, USDT 발행자 위험에 대한 허용도를 함께 비교한 후 결정하세요. 단기 금리 차이는 전환 비용을 회수하지 못할 수 있습니다.
높은 백테스트 결과가 미래 수익을 예측하나요?
아닙니다. 백테스트는 과거 오퍼를 모델링하고 시장 영향과 대기열 경쟁 없이 전량 체결된다고 가정합니다. 동일 전략 비교에는 유용하지만 예측이나 보장이 아닙니다.
기초 데이터 더 보기
실전 전에 두 통화를 모두 테스트하세요
같은 전략을 USD와 USDT에서 재생한 뒤 paper mode로 관찰하세요. 자금은 Bitfinex에 남고 실전 접근은 출금 권한이 없는 API 키를 사용합니다.